Prosent Over Flytte Gjennomsnitt Prosent Over Flytte Gjennomsnitt Innledning Andelen aksjer som handler over et bestemt bevegelige gjennomsnitt er en breddeindikator som måler intern styrke eller svakhet i den underliggende indeksen. Det 50-dagers glidende gjennomsnittet brukes for korttids-tidsrammen, mens 150-dagers og 200-dagers glidende gjennomsnitt brukes til den langsiktige tidsrammen. Signaler kan utledes fra overboughtoversold nivåer, krysser overbelow 50 og bullishbearish forskjeller. Indikatoren er tilgjengelig for Dow, Nasdaq, Nasdaq 100, NYSE, SampP 100, SampP 500 og SampPTSX Composite. Sharpcharts-brukere kan plotte andelen av aksjer over deres 50-dagers glidende gjennomsnitt, 150-dagers glidende gjennomsnitt eller 200-dagers glidende gjennomsnitt. En full symbolliste er gitt i slutten av denne artikkelen. Beregning Beregning er rett fram. Bare fordel antall aksjer over deres XX-dagers glidende gjennomsnitt etter totalt antall aksjer i den underliggende indeksen. Nasdaq 100-eksemplet viser 60 aksjer over deres 50-dagers glidende gjennomsnitt og 100 aksjer i indeksen. Prosent over deres 50-dagers glidende gjennomsnitt er 60. Som tabellen nedenfor viser, varierer disse indikatorene mellom null prosent og hundre prosent med 50 som midtlinjen. Tolkning Denne indikatoren måler graden av deltakelse. Bredde er sterk når flertallet av aksjer i en indeks handler over et bestemt glidende gjennomsnitt. Omvendt er bredden svak når minoriteten av aksjer handler over et bestemt glidende gjennomsnitt. Det er minst tre måter å bruke disse indikatorene på. For det første kan kartleggere få en generell forspenning med de samlede nivåene. En hausseformet bias er tilstede når indikatoren er over 50. Dette betyr at mer enn halvparten av bestandene i indeksen er over et bestemt bevegelige gjennomsnitt. En bearish bias er tilstede når det er under 50. For det andre kan kartleggere se etter overkjøpte eller oversolgte nivåer. Disse indikatorene er oscillatorer som svinger mellom null og hundre. Med et definert område kan kartleggere lete etter overkjøpte nivåer nær toppen av intervallet og oversoldnivåer nær bunnen av intervallet. Tredje, bullish og bearish forskjeller kan foreshadow en trendendring. En bullish divergens oppstår når den underliggende indeksen beveger seg til en ny lav og indikatoren forblir over dens tidligere lave. Relativ styrke i indikatoren kan noen ganger foreshadow en bullish reversering i indeksen. Omvendt dannes en bearish divergens når den underliggende indeksen registrerer en høyere høy og indikatoren forblir under dens høye nivå. Dette viser relativ svakhet i indikatoren som noen ganger kan skape en bearish reversering i indeksen. 50 grenseverdien 50 terskelen fungerer best med prosentandelen aksjer over de lengre bevegelige gjennomsnittene, for eksempel 150-dagers og 200-dagers. Andelen aksjer over deres 50-dagers glidende gjennomsnitt er mer flyktig og krysser 50 terskelen oftere. Denne volatiliteten gjør det mer utsatt for whipsaws. Tabellen nedenfor viser SampP 100 Over 200-dagers MA (OEXA200R). Den horisontale blå linjen markerer 50 terskelen. Legg merke til hvordan dette nivået fungerte som støtte når SampP 100 var trending høyere i 2007 (grønn pil). Indikatoren brøt under 50 i slutten av 2007, og 50-nivået ble til motstand i 2008, som er da SampP 100 var i en downtrend. Indikatoren flyttet tilbake over 50 terskelen i juni-juli 2009. Selv om prosentandelene av aksjer over deres 200-dagers SMA ikke er like volatile som prosentandelene av bestandene over deres 50-dagers SMA, er indikatoren ikke immune mot pipsaws. I diagrammet ovenfor var det flere kryss i august-september 2007, november-desember 2007, mai-juni 2008 og juni-juli 2009. disse kryssene kan reduseres ved å bruke et glidende gjennomsnitt for å glatte indikatoren. Den rosa linjen viser 20-dagers SMA på indikatoren. Legg merke til hvordan denne jevne versjonen krysset 50 terskelen færre ganger. OverkjøptOversold Prosentandelen av aksjer over deres 50-dagers SMA passer best for overkjøpte og oversolgte nivåer. På grunn av sin volatilitet vil denne indikatoren bevege seg til overkjøpt og oversolgt nivåer oftere enn indikatorene basert på lengre bevegelige gjennomsnitt (150-dagers og 200-dagers). På samme måte som momentum-oscillatorer, kan denne indikatoren bli overkjøpt mange ganger i sterk oppgang eller oversold mange ganger under en sterk nedtrengning. Derfor er det viktig å identifisere retningen for den større trenden for å etablere en bias og handle i harmoni med den store trenden. Kortsiktige oversoldforhold er foretrukket når den langsiktige trenden er oppe og kortsiktige overkjøpsvilkår foretrekkes når den langsiktige trenden er nede. Grunnleggende trendanalyse kan brukes til å bestemme trenden til den underliggende indeksen. Tabellen under viser SampP 500 over 50-dagers MA (SPXA50R) med SampP 500 i bunnvinduet. Et 150-dagers glidende gjennomsnitt brukes til å bestemme den større trenden for SampP 500. Legg merke til at indeksen krysset over 150-dagers SMA i mai og trended høyere de neste 12 månedene. Med en overordnet opptrend i gang ble overkjøpsbetingelser ignorert og overliste forhold ble brukt som kjøpsmuligheter. Generelt sett leses over 70 som overkjøpt, og lesinger under 30 er ansett som oversolgt. Disse nivåene kan variere for andre indekser. Først legg merke til hvordan indikatoren ble overkjøpt mange ganger fra mai 2009 til mai 2010. Flere overkjøpte avlesninger er et tegn på styrke, ikke svakhet. For det andre merk at indikatoren ble solgt kun to ganger over en 12-måneders periode. Dessuten var disse oversoldene ikke vare lenge. Dette er også testamente til underliggende styrke. Bare å bli oversold er ikke alltid et kjøpssignal. Ofte er det forsiktig å vente på en oppgang fra oversolgte nivåer. I eksemplet ovenfor viser de grønne stiplede linjene når indikatoren krysset tilbake over 50 terskelen. Det er også mulig at et annet signal utløses når indikatoren dyppet under 35 i november. Det neste diagrammet viser SampP 100 over 50-dagers MA (OEXA50R) med SampP 100 i bunnvinduet. Dette er et bjørnemarkedseksempel fordi OEX handlet under sin 150-dagers SMA. Med den større trenden nede ble oversolgte forhold ignorert og overkjøpte betingelser ble brukt som salgsvarsler. Et selgesignal består av to deler. Først må indikatoren overkjøpes. For det andre må indikatoren bevege seg under 50 terskelen. Dette sikrer at indikatoren har begynt å svekkes før du gjør et trekk. Til tross for dette filteret vil det fortsatt være whipsaws og dårlige signaler. Det vises tre signaler på kartet nedenfor. Den røde pilen viser overkjøpstilstanden, og den røde prikkede linjen viser den påfølgende flyten under 50. Det første signalet fungerte ikke bra, men de andre to viste seg ganske rettidig. BullishBearish Divergences Bullish og bearish divergences kan produsere gode signaler, men de er også utsatt for mange falske signaler. Nøkkelen, som alltid, er å skille robuste signaler fra ineffektive signaler. Små avvik kan være mistenkt. Disse dannes vanligvis over en relativt kort tidsperiode med liten forskjell mellom toppene eller troughs. Små bearish forskjeller i en sterk opptrend er usannsynlig å foreskygge betydelig svakhet. Dette gjelder spesielt når de divergerende toppene overstiger 70. Tenk på det. Bredde favoriserer fortsatt oksene dersom mer enn 70 av aksjene handler over et angitt glidende gjennomsnitt. Tilsvarende er små bullish divergenser i sterke downtrends usannsynlig å foreshadow en stor bullish reversering. Dette gjelder spesielt når de divergerende troughene danner under 30. Bredde favoriserer fortsatt bjørner når mindre enn 30 av aksjene handler over et spesifisert glidende gjennomsnitt. Større forskjeller har større sjanse for suksess. Større refererer til den forløpte tiden og forskjellen mellom de to topper eller troughs. En skarp divergens dekker to måneder eller lengre er mer sannsynlig å fungere enn en grunn divergens som dekker 1-2 uker. Tabellen nedenfor viser Nasdaq over 50-dagers MA (NAA50R) med Nasdaq Composite i nedre vindu. En stor bullish divergens dannet fra november 2009 til mars 2010. Selv om troughs var under 30, divergensen utvidet over tre måneder og den andre troughen var godt over den første troughen (grønne piler). Den påfølgende flyten over 50 bekreftet divergensen og foreshadowed rallyet fra slutten av mai til begynnelsen av juni. En liten bearish divergens dannet i mai-juni, og indikatoren flyttet under 50 i begynnelsen av juli, men dette signalet foreskygget ikke en utvidet nedgang. Nasdaq opptrenden var for sterk og indikatoren flyttet tilbake over 50 på kort tid. Det neste diagrammet viser SampPTSX Over 50-dagers MA (TSXA50R) med TSX Composite (TSX). En liten bearish divergens dannet fra den andre uken i mai til den tredje uken i juni (4-5 uker). Selv om dette var en relativt kort divergens tidvis, skapte avstanden mellom tidlig mai høy og midten av juni høyt en ganske bratt divergens. TSX-komposittet klarte å overstige sin mai høye, men indikatoren gjorde ikke den tilbake over 60 i midten av juni. En skarp lavere høy formet for å skape divergensen, som deretter ble bekreftet med en pause under 50. Konklusjoner Andelen aksjer over et bestemt glidende gjennomsnitt er en breddeindikator som måler graden av deltakelse. Deltakelsen vil bli ansett relativt svak hvis SampP 500 flyttet over 50-dagers glidende gjennomsnitt og bare 40 av aksjene var over deres 50-dagers glidende gjennomsnitt. Omvendt vil deltakelse anses å være sterk hvis SampP 500 flyttet over 50-dagers glidende gjennomsnitt og 60 eller flere av dets komponenter var også over deres 50-dagers glidende gjennomsnitt. I tillegg til absolutte nivåer kan kartleggere analysere retningsbestemmelse av indikatoren. Bredden svekkes når indikatoren faller og styrker når indikatoren stiger. Et stigende marked og fallende indikator vil gi mistanke om underliggende svakhet. Tilsvarende vil et fallende marked og stigende indikator foreslå underliggende styrke som kunne foreskygge en bullish reversering. Som med alle indikatorer er det viktig å bekrefte eller avvise funn med andre indikatorer og analyse. SharpCharts SharpCharts-brukere kan plotte disse indikatorene i hovedkortvinduet eller som en indikator som sitter over eller under hovedvinduet. Eksemplet nedenfor viser SampP 500-lagerene over 50-dagers MA (SPXA50R) i hovedkortvinduet med SampP 500 i indikatorvinduet nedenfor. En 10-dagers SMA (rosa) og en 50 linje (blå) ble lagt til hovedvinduet. Bildet under diagrammet viser hvordan du legger til disse som overlegg. SampP 500 ble lagt til som indikator ved å velge pris og deretter inn SPX for parametere. Klikk på avanserte alternativer for å legge til et glidende gjennomsnitt som et overlegg. Klikk på diagrammet under for å se et levende eksempel. Symbolliste Sharpcharts-brukere kan plotte prosentandelen eller antall aksjer over et bestemt glidende gjennomsnitt for Dow Industrials, Nasdaq, Nasdaq 100, NYSE, SampP 100, SampP 500 og SampPTSX Composite. Spesifikke bevegelige gjennomsnitt inkluderer 50-dagers, 150-dagers og 200-dagers. Den første tabellen viser de tilgjengelige symbolene for PERCENT av aksjer over et bestemt bevegelige gjennomsnitt. Legg merke til at disse symbolene alle har en R på slutten. Det andre tabellen viser tilgjengelige symboler for NUMBER aksjer over et bestemt bevegelige gjennomsnitt. Dette er et absolutt tall. For eksempel kan Dow ha 20 aksjer over deres 50-dagers glidende gjennomsnitt eller Nasdaq kan ha 1230 aksjer over deres 50-dagers glidende gjennomsnitt. Indikatorplottene basert på PERCENT og NUMBER ser det samme ut. Imidlertid kan absolutt tall, for eksempel 20 og 1230, ikke sammenlignes. Prosentandelene, derimot, tillater brukere å sammenligne nivåer på tvers av en rekke indekser. Klikk på bildet nedenfor for å se disse i symbolkataloget. Frekvens Over Flytende Gjennomsnitt Prosent Over Flytende Gjennomsnitt Prosent over breddeindikatorer måle andelen av aksjer i en gitt gruppe som er over et bestemt bevegelige gjennomsnitt. Disse indikatorene beregnes for flere store indekser og tre forskjellige glidende gjennomsnitt blir brukt. For eksempel viser Nasdaq 100 over 50-dagers SMA (NDXA50R) andelen aksjer i Nasdaq 100 som handler over deres 50-dagers glidende gjennomsnitt. Dataegenskaper StockCharts bruker en tre-trinns prosess for å beregne breddeindikatorer. For det første opprettholder StockCharts komponentlister for disse indeksene. For det andre bruker skannemotoren disse komponentlister til å kjøre skanninger basert på prisdataene for de enkelte aksjene. For det tredje blir dataene oppdatert og publisert til vår hjemmeside. Dette i husdataene kan avvike fra andre kilder på grunn av forskjeller i indekskomponenter og prisdata. Indekskomponenter endres og krever oppdateringer med jevne mellomrom. Vær også oppmerksom på at StockCharts bruker utbyttejusterte data for beregningene, mens andre kilder kan bruke ujusterte data. Figureksempel Skjemaet nedenfor viser SampP 500 over 50-dagers SMA (SPXA50R) i hovedvinduet og SampP 500 i nedre vindu. På den mest grunnleggende, favoriserer denne indikatoren oksene når de er over 50 og bjørnene når under 50. Chartister kan også se etter overkjøpte oversettelser eller avvik for å generere signaler. Symbolprøve Klikk her for en nåværende liste og for å se startdatoen for disse symbolene. Eksemplet ovenfor viser en utvalgsliste med symboler. Merk at startdatoen er vist i symbolkatalogen under den første datapunktkolonnen. Alle indekssymboler bruker INDX til utvekslingskolonnen (Exch) i katalogresultatene. Brukere kan derfor forordre deres søk med INDX og deretter legge til andre vilkår for å kvantifisere søket ytterligere. Prosent over indikatorer kan bli funnet ved å søke etter INDX og prosent og aksjer i symbolkatalogen (uten sitater). Den og forsikrer at hvert begrep er nødvendig. ChartSchool: Brukere kan finne artikler i vår ChartSchool for gjennomsnittet over flyttende gjennomsnittlige indicators. Record 200-dagers glidende gjennomsnitt på grunn av et fall Redaktører Merk: Dette er en gratis utgave av MarketWatch Options Trader, en ukentlig MarketWatch abonnent nyhetsbrev. Klikk her for abonnementsinformasjon. Aksjemarkedet, målt ved Standard Amp Poors 500 Index, brøt seg ned gjennom støtte, og refleksrallyet som fulgte var svakt. Nedgangen i SampP 500 indeksen SPX, 0,15 akselerert etter å ha brutt gjennom mindre støtte på 1965 i forrige uke. Men i realiteten har indeksen falt siden det ble gjort en ny all-time intradag høy den 19. september dagen for Alibaba BABA, 0,48 første offentlige tilbud. Det er ikke en tilfeldighet. Nedgangen kommer blant salgssignaler fra alle våre indikatorer, men noen blir nå oversold. Vurder SPX-diagrammet selv. Nedgangen er tydelig. Selv mens oksene snakket om å holde støtte eller ble begeistret for de to store dagene litt over en uke siden, kan du se at mønsteret på diagrammet var en av lavere høye etter lavere høyde. Videre ble den mindre støtten på 1965 (kort rød linje på diagram) en eller annen måte linjen i sanden, og da den ble krysset, oppstod selgere med hevn. SampP 500 probed under den 4 standardavvik (sigma) modifisert Bollinger Band (mBB) sist torsdag. Et kjøpsignal ville sette opp for mBB-systemet hvis SPX lukkes under 4 sigma-båndet (hvis den første betingelsen er oppfylt, vil et kjøpesignal bli fullført når SPX til slutt lukkes over 3 sigma-båndet). De siste tre mBB-signalene er merket på diagrammet: Et kjøpssignal i februar (vellykket umiddelbart), et salgssignal i juni (som ikke var vellykket), og selger signalet i begynnelsen av september (som til slutt ble vellykket, men ikke umiddelbart så). I begynnelsen av august var det en annen nedgang i SPX som berørte 4 sigma-båndet (vertikal svart pil på diagrammet), men det ble aldri lukket under 4, så det var ikke et offisielt mBB-kjøpssignal på den tiden. Forhåpentligvis får vi et klart kjøpssignal denne gangen. En ting til SPX-diagrammet: Jeg har trukket 200-dagers glidende gjennomsnitt på den. Du kan se at det for tiden er litt over 1900 og stigende. Vi er for tiden i lengste tid over 200-dagers historie. Det har vært 683 handelsdager siden SPX sist berørte 200-dagers glidende gjennomsnitt (20. november 2012). Dette er en rekord som bare venter på å bli ødelagt. Kanskje dette er tiden. Nedgangen i august i SPX bunnet ut på 1.910. Så, med 200-dagers stigning jevnt, er kanskje 1.910-området noe av et downside-mål for denne nåværende nedgang, med mindre det blir noe mer alvorlig. Egenkapitalandelene er fortsatt på salgssignaler. Theyre racing høyere på sine diagrammer, og det er bearish. Standardforholdet er nå på høyeste nivå på nesten to år, så man må vurdere det oversold, men det er ganske meningsløst. Det vil ikke gi et kjøpssignal til det ruller over og begynner å avta. De siste salgssignalene som sammenfalt meget nært til markedene, ble først kalt av dataprogrammet som analyserer disse diagrammene, snarere enn av blotte øyne. Så vi vil fortsette å overvåke datamaskinanalysen. På denne tiden, er datamaskinen ikke gir mye sjanse til alle et kjøpssignal fra disse forholdene i nær fremtid. Når Total-sats-forholdet 21-dagers glidende gjennomsnitt stiger over 0,90, er det sjeldent, men det er en forløper til et eventuelt sterkt kjøpesignal. Disse typer kjøpssignaler har et mål om en 100-punkts økning i SampP 500. Signalet har ikke satt opp ennå, men 21-dagers glidende gjennomsnitt har nå nådd 0,89 og det stiger, ettersom andre anropsforhold er. Så det ser ut til at det vil krysse over 0,90 og dermed sette opp et meget kraftig kjøpesignal i den nærmeste nær fremtid. Disse kjøpssignalene kan ta litt tid å sette opp, så kjøp ikke markedet bare fordi totalforholdet er i ferd med å stige over 0,90. Det komplette kjøpsignalet kan ikke forekomme en stund. Markedsbredden har også vært veldig negativ, enda lenger tilbake enn den nyeste markedet. Breddeoscillatorene som vi følger er begge på salgssignaler, men de har nådd sterkt oversold territorium. Fra et bredere perspektiv fortsetter den negative divergensen i kumulativ bredde å forbli på plass. Denne divergensen oppstod da kumulativ bredde gjorde sin siste nye heltid høy den 3. juli, mens SPX fortsatte å lukke nye høyder ni flere ganger gjennom midten av september. Den slags divergens markerer ofte begynnelsen på alvorlige markedsfall, og på dette tidspunkt må vi si at en alvorlig nedgang fortsatt er en mulighet. Volatilitetsindekser VIX, -2.05 VXV, 0.14 er i uptrends, og det er bearish for aksjer. Legg merke til den stigende grønne linjen på diagrammet. Merkelig nok har VIX offisielt nådd en spiking-modus. En spiking-modus opprettes når VIX stiger 3 poeng eller mer over en 1-, 2- eller 3-dagers periode ved hjelp av lukkende VIX-priser. Det har ikke skjedd. Derfor er et VIX spike-topp-kjøpesignal ikke satt opp, til tross for at VIX har steget fra under 12 til nesten 18. Det kan fortsatt oppstå, men det har ikke så langt. Tidligere VIX spike peak buy signaler er merket på diagrammet. Så lenge VIX fortsetter å trene høyere, vil det være bearish for aksjer. En VIX nær under 14 vil muligens være et bullish tegn. Konstruksjonen av VIX futures forblir bullish. Alle terminskontrakter bortsett fra oktobermåneden oktober har holdt seg til premier til VIX gjennom hele den siste nedgangen i aksjemarkedet. Videre fortsetter begrepet strukturen å gå oppover. Dette kan observeres gjennom terminsprisene selv, eller ved sammenligning av de fire valgkursene for volatilitetsindeksene i Chicago Board Options (Volatility Index VIX, -2,05 SampP 500 3-måneders volatilitetsindeks VXV, 0,14 Midt-volatilitetsindeks (VXMT) og Short - Term volatilitetsindeks (VXST)). VXST stiger over VIX og bodde der i flere dager et tegn på at volatiliteten skal forbli høy, men de andre opprettholde sine relative stillinger. For eksempel lukkede VIX ikke over VXV (som ville være ganske bearish). Denne konstruksjonen er en langsiktig indikator, og det faktum at det forblir bearish forteller oss (så langt) at dette børsfallet bare er en korreksjon og ikke begynnelsen på et bjørnmarked. I sammendraget har vi ikke noen sanne kjøpssignaler fra våre indikatorer, men det er oversolgt indikasjoner, slik at en kortsiktig rally kan finne sted. Et kortsiktig rally i disse situasjonene fører vanligvis tilbake til det synkende 20-dagers glidende gjennomsnittet eller litt lenger. Det gjennomsnittet er nå på 1.985 og fallende. Jeg ville bli overrasket over å se et rally bære tilbake så langt, men det kan sikkert spesielt nå at volatiliteten har økt. Så, forblir vi mellomtids bearish (til noen sanne kjøpssignaler vises), men er skeptiske til en kortsiktig sprette nå. Mer fra MarketWatch: Copyright copy2017 MarketWatch, Inc. Alle rettigheter reservert. Intradag Data levert av SIX Financial Information og underlagt vilkår for bruk. Historiske og nåværende sluttdatoer levert av SIX Financial Information. Intradag data forsinket per bytte krav. SampPDow Jones-indekser (SM) fra Dow Jones amp Company, Inc. Alle anførselstegn er i lokal utvekslingstid. Realtid siste salgsdata levert av NASDAQ. Mer informasjon om NASDAQ-handlede symboler og deres nåværende økonomiske status. Intradag data forsinket 15 minutter for Nasdaq, og 20 minutter for andre utvekslinger. SampPDow Jones-indekser (SM) fra Dow Jones Amp Company, Inc. SEHK intraday data er levert av SIX Financial Information og er minst 60 minutter forsinket. Alle anførselstegn er i lokal utvekslingstid. Ingen resultater
No comments:
Post a Comment